Miks Apple on endiselt täiuslik ettevõte, mis pakub väärtust veel pikka aega
Kui ma investeerima hakkasin, teadsin vaid seda, et kõik peavad Apple'i ostma. Tõenäoliselt kõige kuulsam aktsia planeedil. Selleks on hea põhjus. Täiuslik ettevõte, mida ma ei suuda ette kujutada, et see kunagi siin ei oleks. Aga see haiseb esmapilgul - igaüks peab seda omal nahal nägema. Ja esmapilgul peab hind olema äärmiselt kõrgelennuline. Kas pole?
Apple on praeguste turutingimuste jaoks ideaalne ettevõte. Ebakindlus on viimasel ajal olnud päevakorras, kuna aktsiaturg seisab jätkuvalt silmitsi tohutu survega, mis tuleneb kõrgest inflatsioonist, intressimäärade tõusust ning Venemaa ja Ukraina vahelise sõja majanduslikest tagajärgedest. Pole üllatav, et eriti tehnoloogiaaktsiad on alandatud, Nasdaq Composite indeks on aasta algusest alates langenud peaaegu 25%.
Mõned maailma tuntuimad tehnoloogiaettevõtted, nagu Netflix ja Meta Platforms, on viimastel kvartalitel esitanud nõrgad finantsaruanded, kuna tehnoloogiasektor tervikuna võitleb ebasoodsate makromajanduslike tingimustega. Apple $AAPL on aga üks väheseid ettevõtteid, mis on viimastel kuudel säilitanud tugeva äritegevuse edu.
Praegusel ebakindlust täis turul pakub see tehnoloogiagigant investoritele ideaalset investeerimisvõimalust. Ma arvan, et isegi suur Warren Buffett nõustuks sellega. iPhone'i tootja moodustab praegu 40% tema Berkshire Hathaway $BRK-B investeerimisportfellist.
Viimase kaheteistkümne kvartali jooksul on nüüdne tehnoloogiaettevõte iga kord ületanud kasumiprognoosi ja ainult üks kord jäänud tuluprognoosist kõrvale, mis rõhutab juhtkonna head nägemust äritegevusest. Kogutulu ja kasum aktsia kohta kasvasid 8,6% võrreldes eelmise aasta sama perioodiga, vastavalt 97,3 miljardi dollarini ja 1,52 dollarini, ning ärimarginaal püsis 30,8%-ni võrreldes eelmise aastaga.
Ettevõte on fantastiliselt tugev oma toote- ja teenustesegmentides. Kui ettevõtte toodete segment - mis hõlmab iPhone'i, iPadi, Mac'i, kantavaid seadmeid, Home'i ja tarvikuid - kasvas aastaga tagasihoidlikult 6,6% 77,5 miljardi dollarini, siis ettevõtte teenuste segment - mis hõlmab Apple Music, AppleTV+, App Store, iCloud ja muid tellimusteenuseid - kasvas 17,3% 19,8 miljardi dollarini.
Apple'il on hea positsioon tulevase kasvu jaoks, arvestades oma stabiilset tootesegmenti ja kasutamata potentsiaali teenuste äris, mis paraneb kvartal kvartali järel. Selle aasta kohta ootavad Wall Streeti analüütikud, et ettevõtte tulud kasvavad 7,7% võrreldes eelmise aasta sama perioodiga, 394,0 miljardi dollarini ja kasum aktsia kohta 9,4%, 6,14 dollarini.
Apple'i stabiilne kasv hoolimata süngetest majandustingimustest koos 28,1 miljardi dollari suuruse raha ja raha ekvivalentidega teeb tehnoloogiagigandi täna usaldusväärseks investeeringuks. Ja investorite õnneks on laiem turumüük tõmmanud Apple'i aktsia hinna kaasa, mis muudab ettevõtte väärtuse hetkel atraktiivseks.
Apple'i aktsia hind on aasta algusest alates langenud 19%, mis teeb selle hindamise palju atraktiivsemaks kui aasta alguses. Aktsia P/E on praegu 24, mis on suures osas kooskõlas viie aasta keskmise näitajaga 23. Erinevalt paljudest oma tehnoloogiavaldkonna konkurentidest on ettevõtte hindamine siiski langenud, hoolimata edu säilitamisest äririndel. Seega võivad pikaajalise ajahorisondiga investorid kasutada käimasolevat müügitempot ära, ostes Apple'i aktsiat praegusel hindamistasemel.
Apple on üks väheseid tehnoloogiaettevõtteid, mis on viimasel ajal järjepidevalt andnud häid majandustulemusi. Sellegipoolest on investorid aktsiat karistanud, saates selle alates 2022. aasta algusest ligi 20% alla. Ettevaatlikud investorid võiksid täna kaaluda põhjendamatu müügitempo ärakasutamist ja Apple'i aktsiate kogumist.
Ettevõtte äritegevus on suurepärases seisus ning selle tugev bilanss ja rahavoogude tekkimine teevad sellest nüüd väga stabiilse investeeringu. Kuna lõhe Apple'i majandustulemuste ja selle hindamise vahel suureneb, ei tohiks investorid aktsia ostmisel kõhklema jääda.
Ja olgem ausad - miski ei saa seda ettevõtet maha teha.
Vastutusest loobumine:See ei ole mingil juhul investeerimissoovitus. See on puhtalt minu kokkuvõte ja analüüs, mis põhineb internetist saadud andmetel ja mitmetel teistel analüüsidel. Finantsturgudele investeerimine on riskantne ja igaüks peaks investeerima oma otsuste põhjal. Ma olen lihtsalt amatöör, kes jagab oma arvamusi.