Ma kirjutan tihti ja hea meelega dividendidest ning see on ettevõte, mis hiljuti tõstis oma dividendi ja mille kvartalitulemused olid huvitavad. Ma olen veendunud, et sellel võib olla veel palju kasvu ees, mistõttu ma jagan seda täna teiega.
Et kasv on ees, näitavad ettevõtte esimese kvartali tulemused ja kasvav arv laienemisprojekte. See muudab Williamsi atraktiivseks võimaluseks investoritele, kes otsivad pidevalt kasvavat passiivset sissetulekuallikat.
Williamsi ettevõtted $WMB
Williams Companies asutati 1908. aastal ja selle peakorter asub Tulsas, Oklahomas. Ettevõtja omab ja haldab 30 000 miili torujuhtmeid, 29 töötlemisrajatist, 7 fraktsioneerimisrajatist ja ligikaudu 23 miljonit barrelit maagaasi ladustamisvõimsust.
Tegemist on energiaettevõttega, mille peamine tegevusala on maagaasi ja muude nafta- ja energiatootmisvarade töötlemine ja transport.
See suurendas hiljuti oma dividendi 3,7% võrra, viies selle tootluse ligikaudu 5%-ni. See jätkab väljamakse pidevat kasvu alates sellest, kui see torujuhtmeid opereeriv ettevõte 2016. aastal oma dividendiootused ümber seadis, ning selle ettevõtte hiljutised strateegilised sammud võimaldavad edasist kasvu.
https://www.youtube.com/watch?v=GknIZvyeAhA
Kvartal pidevat kasvu
- Williams teenis esimeses kvartalis korrigeeritud tulu enne intresside, maksude ja amortisatsiooni (EBITDA) 1,511 miljardit dollarit.
- See on 96 miljonit dollarit ehk 7% rohkem kui 2021. aasta esimeses kvartalis.
- See tähistab Williamsi viimase viie aasta jooksul toimunud pidevat kasvu, kusjuures korrigeeritud EBITDA kasvas sel perioodil 6% aastas.
- Samal ajal kasvas rahavoog veelgi kiiremini. Kättesaadavad vahendid äritegevusest (AFFO) kasvasid 161 miljoni dollari võrra 1,19 miljardi dollarini, mis on 16% rohkem kui aasta varem. T
- See oli piisavalt raha, et katta Williamsi kasvavad dividendid mugavalt 2,3 korda.
- Rahavoog kasvas isegi kiiremini kui dividendide väljamaksmine.
- Torujuhtmete hiiglane investeeris kvartalis laienemisprojektidesse 316 miljonit dollarit, mis on 14% rohkem kui aasta varem.
- Samal ajal paranes finantsvõimenduse suhtarv 4,2-kordse võla ja korrigeeritud EBITDA vahel 3,81-ni.
Need finantsnäitajad panevad gaasiinfrastruktuuriettevõtte dividendi veelgi jätkusuutlikumale alusele ning koos võimaldavad tulemused ettevõttel säilitada rohkem raha, et rahastada kapitaliinvesteeringuid ja tugevdada oma bilanssi.
Kütus edasiseks kasvuks
2022. aasta tugeva algusega Williams loodab sel aastal veelgi paremaid tulemusi saavutada.
- Ettevõte tõstis oma korrigeeritud EBITDA prognoosi keskmist väärtust 250 miljoni dollari võrra 6,05 miljardi dollarini.
- See tähendaks 7-protsendilist tulude kasvu alates 2021. aastast.
Vahepeal peaks tal olema piisavalt jõudu edasiseks kasvuks lähiaastatel.
https://twitter.com/WilliamsUpdates/status/1521935516031143937
Lisaks on ettevõte hiljuti võitnud piisavalt palju kliendilepinguid, et jätkata mitmeid uusi projekte:
- Energy Pathway projekt Louisianas, et laiendada oma Transco torujuhtmeid, et teenindada kasvavat veeldatud maagaasi (LNG) eksporditurgu.
- Salamanca tagasitõmbeprojekt Mehhiko lahes. See on seitsmes tagasipöördumisprojekt piirkonnas viimase kahe aasta jooksul.
- Kaks uut kogumise laiendust Utica ja Marcelluse põlevkivipiirkonna tootjatele.
- Ettevõttel on veel mitu uut gaasiinfrastruktuuri projekti ettevalmistamisel. Üldiselt taotleb ta oma peamiste maagaasi ülekandetorustike kahte tosinat laiendust, mis tähendab ajavahemikul 2023-2031 investeeringuid 8 miljardi dollari ulatuses.
- Williams on samuti nõustunud omandama Trace Midstream'i 950 miljoni dollari eest. Tehinguga suureneb ettevõtte tegevusala ja ulatus Ida-Texase Haynesville'i põlevkivis. Trace'i lisakogused aitavad toetada ka Williamsi Louisiana Energy projekti.
Praegu on ettevõttel kavas kuus maagaasi transpordiprojekti, mille maht on kuni 2025. aastani 1,5 miljardit dollarit.
Investeeringud
Ettevõte investeerib kapitali üha enamasse uude energialiikumisse, mille hulka kuuluvad päikeseenergia, taastuv maagaas, vesinik, süsinikdioksiidi kogumine ja säilitamine, akud ja energiasalvestus ning järgmise põlvkonna maagaas.
- Ta hindab mitmeid võimalusi nendes valdkondades ja kavatseb investeerida sel aastal ligikaudu 100 miljonit dollarit ja kuni 250 miljonit dollarit aastas.
- Need investeeringud peaksid võimaldama Williamsil jätkata tulude ja rahavoogude kasvu lähiaastatel.
- Arvestades ettevõtte tugevat finantsprofiili, on ettevõttel piisavalt paindlik, et rahastada neid investeeringuid, jätkates samal ajal dividendide suurendamist.
- Samuti on tal piisavalt tugev bilanss, et jätkata edasisi omandamisi, kui tekivad sellised huvitavad võimalused nagu Trace Midstream.
https://www.youtube.com/watch?v=uBiyq_dgvn8
Passiivse tulu tootja
The Williams Companies'i rahavoog kasvab pidevalt. See annab talle ruumi suurendada dividende, investeerides samal ajal edasistesse laienemisprojektidesse.
- Tänu paranevatele turutingimustele on sel aastal suurenenud ettevõtte laienemisvõimalused.
- See tähendab, et Williams on jätkuvalt suurepärane valik investoritele, kes otsivad jätkusuutlikku passiivset sissetulekuallikat.
Mulle isiklikult meeldib ettevõtte äritegevus ja ma näen seda kandidaadina jätkuvaks ja pikaajaliseks kasvuks. Olen selle oma portfooliosse lisanud.